Японская утренняя, вечерняя, падающая и три звёзды в примерах

Алан-э-Дейл       17.12.2022 г.

Оглавление

Японские свечи в графическом анализе — структура

Японские свечи – вид представления ценовых движений, в котором движение представляется временными интервалами, называемыми в графическом анализе тайм фреймами. То есть, мы получим одну структурную единицу графика, которая, например, будет содержать информацию об изменении цены за час в виде одного элемента. Таким элементом и является одна японская свеча. Масштаб можно менять, то есть в одной свече может быть одна минута или один месяц, выбор достаточно большой.

По форме свечи несколько напоминают настоящие свечи – это прямоугольник, у которого есть как бы “фитили” сверху и снизу, их значения сейчас станут понятны при подробном разборе одной японской свечи.

График с японскими свечами

Итак, рассмотрим на примере двух часовых свечей основные характеристики и метод построения (иными словами разберем как читать японские свечи):

  1. Открытие свечи – это одна из двух горизонтальных сторон прямоугольника, показывает, по какой цене начались торги в этот час. Как видно на рисунке, оно может быть как нижней, так и верхней. В первом случае это означает, что цена за час выросла, во втором – что понизилась.
  2. Закрытие свечи. Вторая горизонтальная сторона прямоугольника, она показывает, по какой цене произошло закрытие часа. То есть сам прямоугольник – это ценовое изменение ровно за час.
  3. Верхняя тень. Показывает, до какого максимального уровня цена поднималась в течение всего часа. Может отсутствовать, если цена с самого момента открытия пошла вниз. Таким образом, открытие и будет максимумом.
  4. Нижняя тень. Показывает, какое минимальное значение принимала цена в течение часа. По аналогии с верхней тенью также может отсутствовать, если закрытие часа произошло по минимальной цене.

Подобный вариант был предложен ещё в середине 18-ого века японским торговцем риса Мунэхиса. То есть можно сказать, что история насчитывает практически 300 лет, правда, после этого про японские свечи на некоторое время забыли, и вновь они стали популярными благодаря книге Японские свечи Стива Нисона.

Стив Нисон возродил свечной анализ и тот очень быстро пошёл в массы, ведь он:

  1. Простой. Доступен новичкам.
  2. Систематизированный. Все модели разделены на две группы – разворотные и продолжающие тренд.
  3. Надёжный. Стив Нисон проводил исследования и предложил выкладки по каждой модели. Правда, речь идёт о дневном графике и выше.

Какие выводы можно сделать?

Из всего этого следует, что график японские свечи крайне информативен, а если есть необходимость узнать подробно, что происходило в период формирования одной крупной свечи, то можно просто сменить тайм фрейм. Например, в одной часовой свече есть 4 пятнадцатиминутных или 60 минутных свечей. Кстати, минутные свечи по своей подробности вполне сопоставимы с линейным графиком, но при этом сохраняют компактность. Учитывая, что колебания в течение минуты мало кого могут заинтересовать, меньшего тайм фрейма и не предусмотрено.

Вообще же, большая часть средств анализа рассчитана на свечи Н4 и выше, а анализ японских свечей рекомендуется проводить и вовсе на дневном периоде или даже более крупном – недельном. Для получения тайм фрейма, который не представлен в стандартном списке, например, Н3, нужно воспользоваться скриптом, который сконвертирует нужный из имеющихся.

Шесть бычьих свечей

Бычьи паттерны могут формироваться после нисходящего тренда на рынке и сигнализировать о развороте ценового движения. Это позволяет трейдерам рассмотреть возможность открытия длинной позиции, чтобы получить прибыль от любой восходящей траектории.

Молоток

Свечной паттерн «молот» состоит из короткого тела с длинным нижним фитилем и находится в нижней части нисходящего тренда.

Молоток показывает, что, хотя в течение дня было давление со стороны покупателей, в конечном итоге сильное давление со стороны покупателей вернуло цену вверх. Цвет тела может быть разным, но зеленые молотки указывают на более сильный бычий рынок, чем красные молотки.

Обратный молот

Аналогичным образом бычий паттерн — это перевернутый молот. Единственная разница в том, что верхний фитиль длинный, а нижний короткий.

Это указывает на давление покупателей, за которым следует давление продавцов, которое не было достаточно сильным, чтобы снизить рыночную цену. Обратный молоток предполагает, что покупатели скоро получат контроль над рынком.

Бычье поглощение

Модель бычьего поглощения образована двумя свечами. Первая свеча — это короткое красное тело, которое полностью охвачено большей зеленой свечой.

Хотя второй день открывается ниже, чем первый. Бычий рынок толкает цену вверх, что приводит к очевидной победе покупателей.

Линия прокола

Линия прокола также представляет собой модель с двумя палками, состоящую из длинной красной свечи, за которой следует длинная зеленая свеча.

Обычно существует значительный разрыв между ценой закрытия первой свечи и ценой открытия зеленой свечи. Это указывает на сильное давление покупателей, поскольку цена поднимается до или выше средней цены предыдущего дня.

Утренняя звезда (Morning star)

Свечной паттерн «» считается признаком надежды в условиях мрачного нисходящего тренда на рынке. Это модель из трех палочек: одна свеча с коротким телом между длинной красной и длинной зеленой. Традиционно «звезда» не пересекается с более длинными телами, поскольку рынок испытывает гэпы как при открытии, так и при закрытии.

Это сигнализирует о том, что давление продавцов в первый день ослабевает и на горизонте маячит бычий рынок.

Три белых солдата

Образец трех белых солдат происходит в течение трех дней. Он состоит из последовательных длинных зеленых (или белых) свечей с маленькими фитилями, которые открываются и закрываются постепенно выше, чем в предыдущий день.

Это очень сильный бычий сигнал, который возникает после нисходящего тренда и показывает устойчивое повышение давления покупателей.

Свечной анализ на практике прямо сейчас

В мире существует довольно много различных паттернов свечного анализа – современные и довольно старинные. Мы подобрали основные модели, с которыми вы можете сталкиваться на рынке. Их довольно много – целых 31 штука, поэтому статья будет разбита на несколько частей.

Один список свечных паттернов будет дополнять другой, поэтому начинать изучение и применение вы можете уже сегодня, начиная с этой статьи. А дальше будете просто углубляться в свечной анализ, дополняя свои знания с каждой новой публикацией.

Для удобства мы разбили паттерны на модели продолжения тренда, где необходимо входить в рынок по направлению общего движения, и модели разворота, где необходимо ориентироваться на начало коррекции или смены тренда.

В статье бычьи свечи обозначаются зелеными цветами, медвежьи – красными.

Что такое японская свеча?

«Японская свеча» — это элемент представления графика изменения цен. Она представляет собой прямоугольник, две стороны которого параллельны оси цен, а две другие оси времени на ценовом графике. Этот прямоугольник называют «телом» свечи. К середин верхней и нижней граней тела дорисовывают вертикальные линии – так называемые «тени».

Каждая свеча отражает изменение цены инструмента в определенный промежуток времени, что соответствует выбранному таймфрейму. Положение верхнего конца верхней тени соответствует максимальной цене на данном промежутке времени, а положение нижнего конца нижней тени – минимальной. Одна из горизонтальных граней тела расположена возле цены открытия, вторая же – на уровне текущей цены (если свеча еще формируется), или на уровне цены закрытия (если свеча уже сформировалась).

Итак, чтобы построить единственную японскую свечу для заданного периода времени, нужно знать:

  • цену открытия

  • цену закрытия

  • самую низкую цену (минимум)

  • самую высокую цену (максимум)

как формируется японская свеча

Разница между ценой открытия и ценой закрытия называется телом. Как вы можете видеть, если цена закрытия выше цены открытия — это приведет к появлению белого (зеленого) тела свечи. С другой стороны, цена закрытия ниже открытия даст нам черное (красное) тело. Высота свечи выступает в качестве сопротивления и поддержки. Чем больше свеча, тем сильнее уровень поддержки или сопротивления

В свою очередь, экстремумы изменения цены изображаются в виде черных теней (или иногда говорят — фитилей). Очень маленькую тень также иногда называют носом. Свеча может как иметь, так и не иметь тени.

Цвет, размер и форма свечи меняется много раз с момента ее открытия до закрытия. Пока свеча не закроется, неизвестно, какую форму она примет, будь то бычий или медвежий рынок. 

Часовая свеча — это свеча, время формирования которой составляет ровно один час, то есть с момента ее открытия до ее закрытия проходит 60 минут. Дневные свечи Forex формируются за 24 часа, потому что торговля на Форекс происходит 24 часа в сутки. 

На биржах торги не проводятся 24 часа в сутки, поэтому дневная свеча формируется только во время торговой сессии.  

Можно выделить три основных компонента японской свечи:

  • Длина всей свечи

  • Соотношение между открытием и закрытием

  • Длина тени по соотношению с телом свечи

Растущие (бычьи) и падающие (медвежьи) свечи часто принимают разные формы, которые свидетельствует о силе, слабости или нерешительности на рынке. 

Свеча называется бычьей, если у нее цена открытия меньше цены закрытия. Для медвежьей свечи верно обратно: цена закрытия должна быть быть меньше цены открытия.

Случает так, что цены закрытия и (или) открытия являются также максимальными (минимальными) ценами свечи — в этой ситуации свеча не будет иметь теней и называться «марибозу». Если у свечи маленькое, по сравнению с тенью, тело или оно совсем вырождено в черту (когда цена открытия=цене закрытия), то такая свеча называется доджи. Тела всех бычьих свечей на графике окрашены в один цвет, а всех медвежьих  в другой. Обычно, терминалы позволяют в настройках устанавливать любые цвета свечей, но традиционно цвет бычьей свечи – белый, а медвежьего – черный. 

Так как японские свечи имеют различный вид, то им дали разные названия, такие как, например: доджи, падающая звезда, молот, повешенный, поглощение. Мы уже выяснили, что свеча без теней называется марибозу.  Японская свеча, в которой цены закрытия и открытия очень близки друг к другу, называется свечой доджи. 

Свечной анализ считает, что иногда по форме свечей, или по образованию комбинаций свечей определенной формы можно делать предсказания того, как цена валютной пары будет вести себя в будущем. Свечи или комбинации свечей, при появлении которых можно делать определенные аналитические выводы, называются свечными моделями. Рассмотрим некоторые популярные модели.

Бычьи и медвежьи свечи – в чем разница

Если вы помните, быки – это категория трейдеров, которые стремятся торговать на повышение. Они покупают финансовые активы, ждут, когда эти активы подорожают, и потом продают их.

Медведи – трейдеры, которым выгодно снижение цены. Сейчас не буду вдаваться в тонкости того, как они на нем зарабатывают, об этом будет отдельный материал.

Бычья свеча – это растущая свеча. Она показывает повышение цены. Медвежья – наоборот, показывает снижение.

Как их различать при первом же взгляде на график? Смотрите, в любом нормальном торговом терминале бычья свеча – прозрачная. Медвежья – закрашенная. Прозрачная – значит того же цвета, что и фон графика.

Черные свечи вот тут бычьи или медвежьи?

Бычьи. Они прозрачные. Они того же цвета, что и фон – черного.

А вот белые свечи – закрашенные. Они медвежьи. Фон черный, а они белые, другого цвета.

Преподаватели трейдинга запрещают новичкам менять какие-либо настройки в отображении графиков. Потому что новичок может там наворотить не пойми что и потом всю жизнь будет путаться.

В каких-нибудь новых терминалах, в программах от серых брокеров, которые везде кричат: «Вот, смотрите, у нас новый терминал! Зацените, какой он классный!» фон может быть одного цвета, бычья свеча – другого, медвежья – третьего. Это неправильно, это плохо, это сбивает трейдеров с толку, но что поделать…

Как использовать свечной анализ для торговли на разворот?

Даже если свеча неопределенности не является свечой разворота, в правильном контексте она может указывать на возможный разворот цены. Однако появлению данной свечи должно предшествовать сильное ценовое движение. Возможный разворот подтверждается, когда за свечой неопределенности следует свеча, которая подтверждает разворот. На примерах ниже вы можете увидеть несколько примеров разворотных моделей:

Почему данные модели считаются разворотными? Давайте попробуем рассмотреть движение цены с точки зрения покупателей и продавцов.

Предшествующий тренд

Посмотрим на первую часть разворотной модели. Это должно быть выраженное ценовое движение. В данном примере предшествующий тренд медвежий. Это указывает нам, что на рынке присутствует много продавцов и мало покупателей.

Если свеча неопределенности формируется без предшествующего тренда, какое тогда движение она может развернуть? Поэтому всегда обращайте внимание на наличие выраженного ценового движения перед появлением разворотной свечи

Свеча неопределенности

Давайте подумаем о том, что произошло на рынке. На картинке выше мы видим, что сначала цену полностью контролировали продавцы. Затем появляется свеча неопределенности. Это говорит нам о том, что теперь быки и медведи имеют одинаковую силу. Другими словами, это означает, что некоторые продавцы ушли с рынка, а покупатели пришли на него. Это перемена отражается в появлении свечи неопределенности.

Подтверждение разворота

Подтверждением разворота является свеча, которая окончательно показывает, что покупатели наводняют рынок и давление продавцов теперь уже отсутствует. Мы видим бычий рынок, который начинает двигаться резко вверх. На подтверждающей свече мы и будем открывать свою позицию.

Примеры работы по сигналам индикатора

Настройки Dashboard ­по умолчанию объединяют паттерны разных таймфреймов по одному инструменту. Это позволяет использовать тактику Александра Элдера, предложившего торговать на малых таймфреймах в направлении совпадающих трендов на старших временных промежутках.

В рассматриваемом примере, Dashboard показывает два паттерна, прогнозирующих падение AUDUSD на промежутке M5 и М15.

Открываем позицию шорт, как только возникает сигнал на М1 и удерживаем ее до момента возникновения на этом таймфрейме противоположного сигнала.

Приказ стоп-лосс устанавливаем по ближайшим минимумам или максимумам (в зависимости от направления сделки) среднего таймфрейма. В нашем примере, это будет ближайший максимум к пятиминутной свече, на которой возник сигнал.

Четыре модели свечей продолжения после консолидации

Если свечной паттерн не указывает на изменение направления рынка, это так называемый паттерн продолжения. Они могут помочь трейдерам определить период отдыха на рынке, когда наблюдается нерешительность рынка или нейтральное движение цены.

Доджи

Когда цены открытия и закрытия рынка почти совпадают, свеча напоминает крест или знак плюса — трейдерам следует обращать внимание на короткое или несуществующее тело с фитилями разной длины. Паттерн этого дожи передает борьбу между покупателями и продавцами, которая не дает чистой прибыли ни для одной из сторон. Сам по себе дожи является нейтральным сигналом, но его можно найти в моделях разворота, таких как бычья утренняя звезда и медвежья вечерняя звезда

Паттерн этого дожи передает борьбу между покупателями и продавцами, которая не дает чистой прибыли ни для одной из сторон. Сам по себе дожи является нейтральным сигналом, но его можно найти в моделях разворота, таких как бычья утренняя звезда и медвежья вечерняя звезда.

Волчок

Свечной паттерн с вращающимся волчком имеет короткое тело, расположенное между фитилями одинаковой длины. Эта модель указывает на нерешительность на рынке, не приводящую к значимому изменению цены: быки подняли цену, а медведи снова понизили ее. Волчки часто интерпретируются как период консолидации или отдыха после значительного восходящего или нисходящего тренда.

Сам по себе волчок является относительно благоприятным сигналом, но его можно интерпретировать как знак грядущих событий, поскольку он означает, что текущее давление рынка теряет контроль.

Три метода падения

Паттерны формирования с тремя методами используются для прогнозирования продолжения текущего тренда, будь то медвежий или бычий.

Медвежья модель называется «тремя методами падения». Он состоит из длинного красного тела, за которым следуют три маленьких зеленых тела и еще одно красное тело — все зеленые свечи находятся в пределах диапазона медвежьих тел. Он показывает трейдерам, что у быков недостаточно сил, чтобы развернуть тренд.

Три метода восхождения

Противоположное верно для бычьего паттерна, называемого свечным паттерном «три метода роста». Он состоит из трех коротких красных оттенков, зажатых между двумя длинными зелеными. Эта модель показывает трейдерам, что, несмотря на некоторое давление со стороны продавцов, покупатели сохраняют контроль над рынком.

Стратегии торговли с помощью японских свечей

Учитывая универсальность структуры японских свечей, трейдерам удалось разработать множество разнообразных стратегий, с помощью которых они осуществляют торговлю на финансовом рынке. Есть стратегии, в которых параллельно к свечным паттернам добавляют сигналы различных индикаторов, таких, как скользящее среднее (Moving Average), индикатор Parabolic SAR, осцилляторы Стохастик (Stochastic), индекс относительной силы RSI и др. Сегодня же мы рассмотрим две простые торговые системы, в основе которых заложен только свечной анализ. Это стратегия «Поглощение» и «High Low».

Стратегия «Поглощение»

В основе этой стратегии лежит модель, включающая в себя две свечи, одна из которых полностью поглощает другую свечу. Это разворотная модель и она бывает двух видов – бычья и медвежья (рис.15).

В бычьей моделе определяющую роль играет белая свеча, которая появляется внизу нисходящего тренда. Паттерн считается полностью сформированым, когда тело этой свечи полностью поглощает тело предшествующей ей черной медвежьей свечи. После появления этой модели трейдеру стоит ожидать разворота на рынке.

На рисунке 16 показан пример бычьего поглощения на недельном графике валютной пары евро-доллар.

Как видим с рисунка, внизу образовалась большая бычья свеча желтого цвета, тело которой полностью перекрыло предыдущую красную свечу. С момента закрытия желтой свечи можно входить в рынок на покупку, разместив стоп-ордер немного ниже минимальной цены этой же свечи. Тейк-профит можно выставлять, исходя из отношения 1 к 2 или 1 к 3 к своему стопу, или же использовать трейлинг стоп.

Аналогичный пример показан на рисунке 17, только с использованием медвежьей модели:

Вверху образовалась большая красная свеча, полностью поглотившая предыдущую желтую. Этот момент является отличной точкой входа на продажу валютной пары доллар-франк. Стоп-ордер стоит размещать чуть выше максимума данной свечи. Тейк-профит можно передвигать по новым максимумам падающих свечей или же использовать фиксированный, который будет в соотношении к убытку 2 к 1 или 3 к 1, в зависимости от того, какая прибыль вас устроит.

Стратегия «High Low»

Данную стратегию трейдеры часто применяют для среднесрочной торговли на дневном тайм-фрейме. Ключевую роль здесь играют максимальные и минимальные уровни установленные ценой за день. В основе стратегии заложена торговля на пробой уровня High или Low предыдущего дня.

На рисунке 18 показан дневной график валютной пары доллар-франк. На графике синими линиями выделены ценовые экстремумы, которые были пробиты ценой, а красными стрелками показано направление, в котором нужно совершать сделки. Суть методики стратегии «High Low» на самом деле очень простая. Когда цена пробивает уровень High или Low предыдущего дня, нужно входить в рынок в направлении пробоя. Для более удобной торговли лучше использовать отложенные ордера типа sell stop или buy stop, чтобы не сидеть у терминала и не ловить цену.

Стоп-лос в этой стратегии выставляется на противоположном экстремуме. Если вы входите на пробой максимума, то стоп ставите на уровне минимума вчерашней свечи. Соответственно, если вы входите на пробой минимума, то стоп выставляете на максимуме вчерашней свечи. Профит в этой стратегии будет зависит от ситуации на рынке. Лучше всего, когда ваша позиция пошла в прибыль, переносить стоп-лосс в безубыток и передвигать его по новым экстремумам, по закрытию дневной свечи.

В завершении сегодняшней статьи стоит также сказать, что есть много различных комбинаций японских свечей, которые помогают трейдерам определять тенденции на рынке. Например, на рисунке 19 вы можете увидеть множество свечных моделей, появление которых на рынке сигнализирует о продолжение тренда и его усиления.

А на рисунках 20 и 21 изображены свечные модели, которые указывают на разворот рынка: рисунок 20 – разворотные модели бычьего тренда, рисунок 21 – разворотные модели медвежьего тренда.

Методы определения смены тренда

2.1. Пробой линии

Самым простым способом для определения смены тренда является: пробой трендовой линии.

Трендовая линия представляет прямую, проведённую через последовательную серию минимумов/максимумов цены. Как только цена пробивает её, то это означает либо окончание тренда, либо её разворот. Также случаются случаи, когда происходят ложные пробои. После чего трендовую линию приходится корректировать:

2.2. Долгое отсутствие новых экстремумов

Тренд — это прежде всего постоянное обновление новых экстремумов, будь то максимумы или минимумы. Если цена долгое время находится во флэте относительно на высоких или низких уровнях, то чаще всего эта консолидация носит разворотный характер:

Часто при этом цена начинает «закругление» направления в противоположную сторону. Такие сигналы в техническом анализе ещё называют «блюдцем».

А в целом стоит себя приучить к тому, что в тренде обязательно должны появляться новые максимумы или минимумы, иначе это будет не трендовое движение.

2.3. Графические фигуры

В трейдинге широко распространены графические фигуры технического анализа. Пожалуй самой популярной является двойная вершина или дно. Выглядит она следующим образом:

По аналогии с двойной вершиной можно также составить тройную вершину или дно. Разница будет лишь в ещё одном экстремуме. Такая картина на практике встречается крайне редко.

Приведём пример, как выглядит разворот тренда с применением двойных или тройных экстремумов:

Также есть фигура голова и плечи, которая также прекрасно работает:

2.4. Дивергенции и конвергенции осциллятора с ценой

Существуют целый ряд осцилляторов, которые показывают перекупленность или перепроданность на рынке. Например:

Они бесполезны для торговли в тренде, но зато у них есть важное свойство давать сигналы дивергенции и конвергенции: расхождение нового экстремума цены с новым экстремумом у осциллятора. Вот как это выглядит на графике цены:

Вот как это выглядит на графике цены:

Существует индикатор денежного потока Чайкина (CMF, Chaikin Money Flow). В отличии от классических осцилляторов, он учитывает ещё и объём. Поэтому его сигналы порой очень интересны и правдивы. На нём отлично отрабатываются тренды и дивергенции:

2.5. Комбинации японских свечей, которые сигнализируют смене тренда

Существует десятки свечных паттернов, которые сигнализируют о смене тренда. Самыми сильными паттернами являются бычье и медвежье поглощение, доджи.

2.6. Индикаторы

Одним из самых простых индикаторов для определения разворота тренда является Parabolic SAR. Суть идеи очень простая. Как только точки SAR изменяют свою полярность (меняют нахождение ниже/выше цены), то происходит разворот.

Вторым вариантом является использование экспоненциальной скользящей средней (EMA) с периодом 50. Суть проста: пока цена выше EMA, то тренд продолжается. Как только EMA изменит направление, а цена уйдет по другую сторону скользящей, то это можно назвать разворотом.

2.7. Пин-бары на экстремумах

Пин-бар представляет из себя японскую свечу с маленьким телом и большой тенью направленной в направлении действия тренда. Длина тени должна быть хотя бы в 3 раза больше тела (лучше, если она будет еще больше).

Вот как выглядит пин-бар в теории:

Вот, что ожидается в идеальном случае:

Пример пин-бара на графике Газпрома

Гость форума
От: admin

Эта тема закрыта для публикации ответов.